5月21日，河北證監(jiān)局對國投證券河北分公司出具警示函。


經(jīng)查，國投證券河北分公司存在以下問題：一是未對員工執(zhí)業(yè)行為實施有效合規(guī)管理。個別員工違規(guī)委托第三方進行投資者招攬活動；部分員工銷售金融產(chǎn)品、提供投資顧問服務(wù)未進行留痕管理；部分員工實際使用的手機號碼未納入合規(guī)監(jiān)測系統(tǒng)；投資顧問人員向投資者提供投資建議無合理依據(jù)，且未經(jīng)合規(guī)人員審核。

二是投資者適當(dāng)性管理不到位。向預(yù)期投資目標、投資期限、風(fēng)險等級不確定的普通投資者主動推介中高風(fēng)險基金產(chǎn)品；部分公募基金產(chǎn)品銷售過程存在誤導(dǎo)投資者的情況，且未進行風(fēng)險提示。

三是對部分公募基金產(chǎn)品在認購期內(nèi)實施特別的考核激勵政策。

四是信息公示內(nèi)容不完整。分公司未在營業(yè)場所公示融資融券的利率與費率。

從以上問題中，不難窺見國投證券對從業(yè)人員行為管理存在疏漏。早前，即有媒體報道，國投證券一員工疑因“老鼠倉”交易遭監(jiān)管調(diào)查。知情人士透露，該名員工隸屬于國投證券信息技術(shù)部門，涉嫌利用工作便利獲得某基金公司在國投證券結(jié)算交易產(chǎn)品的持倉信息，并違規(guī)進行交易。

針對該傳聞，彼時，國投證券回應(yīng)稱，“近期有監(jiān)管機構(gòu)曾到我司進行現(xiàn)場工作，具體工作內(nèi)容和相關(guān)結(jié)論，我司尚不掌握，沒有可以進一步提供的具體信息。”公司高度重視投資者權(quán)益保護工作和內(nèi)控管理工作，嚴格執(zhí)行國家各項法律法規(guī)要求和行業(yè)標準，積極配合監(jiān)管機構(gòu)相關(guān)工作，嚴格要求員工遵守證券從業(yè)人員各項管理規(guī)定，對于違反法律法規(guī)和損害投資者權(quán)益的行為，一經(jīng)查實絕不姑息，嚴肅查處堅決問責(zé)。

保薦職責(zé)履行不到位被上交所“點名”

今年以來，國投證券曾因保薦業(yè)務(wù)違規(guī)和內(nèi)控薄弱問題被上交所通報。

1月，國投證券因保薦榮盛生物項目收到上交所監(jiān)管函，存在兩類保薦職責(zé)履行不到位的情形。國投證券保薦代表人付有開、李澤業(yè)雙雙被通報批評。

監(jiān)管措施決定書顯示，一是國投證券未及時報告并督促披露影響榮盛生物持續(xù)經(jīng)營的重大事項。

根據(jù)申報文件，水痘疫苗為榮盛生物核心產(chǎn)品，且榮盛生物僅有1條水痘疫苗生產(chǎn)線。2022年7月至2023年1月期間，榮盛生物唯一的水痘疫苗生產(chǎn)線出現(xiàn)兩次停工檢修，累計停工長達3個月之久，對其經(jīng)營業(yè)績造成重大不利影響，屬于影響榮盛生物持續(xù)經(jīng)營的重大事項。

2022年9月，國投證券知悉了榮盛生物第一次停工事項，但未在上市委會議召開前及時向上交所報告，也未在招股說明書等申請文件中進行披露，2023年2月知悉了第二次停工事項，仍未履行報告義務(wù)。

二是國投證券盡職調(diào)查程序執(zhí)行不到位，內(nèi)部控制存在薄弱環(huán)節(jié)。前期上交所對國投證券實施了執(zhí)業(yè)質(zhì)量現(xiàn)場督導(dǎo)，發(fā)現(xiàn)其對個別項目的收入、資金流水和存貨等審核重點關(guān)注事項核查不到位。執(zhí)業(yè)質(zhì)量現(xiàn)場督導(dǎo)還發(fā)現(xiàn)國投證券在保薦業(yè)務(wù)內(nèi)部控制方面，存在投行質(zhì)控、內(nèi)核部門對項目意見跟蹤落實不到位、對項目部分重大異常關(guān)注不足、對項目底稿驗收與報送管理不到位等薄弱環(huán)節(jié)。

高管生變、自營業(yè)務(wù)“踩雷”

此外，國投證券近期因人事“地震”、業(yè)績表現(xiàn)不佳、自營業(yè)務(wù)“踩雷”，引發(fā)市場關(guān)注。

4月8日晚，國投資本公告稱，公司副總裁、董事會秘書、總法律顧問、首席合規(guī)官姚肇欣因工作原因，申請辭去上述職務(wù)。姚肇欣同時也是國投證券三名監(jiān)事之一。同日，國投證券內(nèi)部會議上通報總經(jīng)理王連志被免職，由副總經(jīng)理王蘇望暫時代行職責(zé)。

有市場分析人士稱，王連志被免與國投證券業(yè)績持續(xù)下滑有關(guān)，亦同自營“踩雷”華軟新動力啟動的問責(zé)追責(zé)相關(guān)。

據(jù)市場消息，去年底，老牌私募華軟新動力涉及“杭州30億量化跑路”事件，而國投證券因自營斥資6億投資了華軟新動力不幸“踩雷”。盡管踩雷的資金體量對于國投證券來說并不大，但是集中出現(xiàn)的風(fēng)險損失仍不可小覷。

業(yè)績方面，近兩年，國投證券盈利狀況不理想，整體呈下滑趨勢。2022年國投證券實現(xiàn)營業(yè)收入143.58億元，同比減少3.16%；凈利潤26.19億元，同比減少38.3%。2023年國投證券實現(xiàn)營業(yè)收入143.90億元，同比增長0.22%；凈利潤19.39 億元，同比減少25.96%。

分業(yè)務(wù)條線來看，2023年，國投證券經(jīng)紀業(yè)務(wù)凈收入41.89億元，同比減少3.68%；投行業(yè)務(wù)凈收入14.89億元，同比減少10.77%；投資業(yè)務(wù)凈收入1.99億元，同比實現(xiàn)正增長；資管業(yè)務(wù)凈收入3.25億元，同比減少21.90%；信用業(yè)務(wù)凈收入13.53億元，同比減少8.08%。

來源：藍鯨新聞 

作者：胡劼